O amigo Luís F. pediu à algum tempo que falasse no mercado Forex - FOReign EXchange. Eu não o fiz mais cedo porque ainda me restava escrever sobre o mercado accionista e falar sobre a Profundidade de Mercado. Ora, e é por aí que quero começar: No mercado Forex não existe profundidade de mercado, ou seja, ninguém sabe quem dá ordens ou em que quantidades, não é possível aproveitarmo-nos da profunididade, apenas temos o valor de compra e de venda actuais e é a única coisa que podemos usar na negociação directa deste mercado.
Continuarei ao longo dos próximos dias a falar sobre os vários mercados que existem, porque é muito importante escolhermos um ou dois mercados e fixarmo-nos neles. Dentro desses mercados podemos trabalhar de várias formas, ou seja, podemos só negociar alguns dos activos que pertencem a esses mercados ou podemos ir procurando e pesquisando quais os melhores no momento e quais podem seguir uma determinada tendência de modo a que eu possa aproveitar. Falo nisto de forma sumária, mas mais brevemente explicarei como devemos estar no mercado, que é a coisa mais importante de TUDO, mas TUDO mesmo, é algo que pode demorar mais de 1 ano a descobrirmos!
Mas então. Que raio é isto do Forex? Que tipo de mercado é que é? O que se faz nele?
O Forex é o maior mercado do mundo, por ele passam diariamente mais de 3 trilhões de dólares (TRILHÕES). Antenção aqui, porque no mercado de Nova Iorque por dia passam apenas 25 bilhões de dólares, ou seja, 120 vezes menos.
O que se faz nele?
No mercado Forex movimenta-se simplesmente dinheiro, compra-se dinheiro e vende-se dinheiro, contrariamente ao mercado acionista. Enquanto que no segundo nós estamos a comprar um activo, uma acção, uma percentagem de uma empresa, no mercado Forex estamos a comprar dólares com euros ou euros com dólares, ou estamos a comprar Ienes com Dólares ou a vender Dólares por libras…e por aí adiante..
Cunfuso? Sim, claro que sim!!!!
Primeiro quis-vos confundir, mas agora pretendo clarificar e eliminar toda essa confusão do comprar isto e vender aquilo. É simples, no mercado Forex negoceiam-se pares de moedas, ou seja, não se negoceia unicamente o euro ou unicamente o dólar, mas sim o EURUSD, que siginica Euro/Dólar. Isto é, existem dezenas de pares de moedas, sendo que nem todas as moedas estão disponíveis nos mais variados pares.
Outro exemplo, o GBPUSD, que siginifica Libra - Pound (Grã-Bretanha)/Dólar, ou EURGBP, que é, Euro versus Libra (Grã-Bretanha).
Engraçado…essa coisa dos símbolos…
Tudo é negociado em pares e tudo é representado por símbolos, normalmente por três caracteres cada, EUR, GBP, JPY, USD, ZAR, CHF. Cada um desses símbolos representa a moeda de cada país ou zona económica. Os primeros dois caracteres referem-se ao país e o último (normalmente) refere-se à inicial da sua moeda - F -Francos Suíços, P - Pound - D - dollar…entre outras…
O que é que se faz? Como se faz? O que é que se compra? Porque é que se compra?
Neste mercado não se compra nada físico, não é nenhuma acção, mas podemos pensar de outra forma. Imaginem que temos o par EURUSD. Diz-se que faço um entrada longa neste par se comprar EUR contra USD, ou seja, entro longo neste par se achar que o dólar tem que desvalorizar face ao Euro, isto é, em qualquer par, diz-se que estamos Longo se queremos que a moeda que está em primeiro lugar (neste caso EUR) valorize e a que está em segundo desvalorize (neste caso USD). Se tivermos feito a tal entrada longo à cotação 1,5432 (1 euro corresponde a 1,54 dólares) e se a cotação subir, imaginemos para 1,5526, tivémos lucro de 94 pips ( 1,5526-1,5432=0,0094). Se tivéssemos comprado 50.000, seria 50.000X0,0094=470 euros de lucro!
Se isso fosse assim tão fácil…
Um par não pode ser trocado de ordem, convencionou-se que seria EURUSD, e NUNCA USDEUR, por exemplo. Só podemos utilizar a primeiro forma, a forma convencionada. Logo, como é que podemos fazer “ao contrário”? Apostar na desvalorização do EUR e na valorização do USD? Faz-se então uma “entrada Curta” (short, é assim que se chama) no EURUSD, vendendo-se EUR e comprando USD, apostando na desvalorização do EUR, na desvalorização da moeda que está em primeiro lugar. Ora, imaginemos que fazemos uma entrada curta ao preço de 1,5432 e se a cotação subir, para 1,5526, tivémos uma perda de 94 pips ( 1,5432-1,5526=-0,0094).
Logo vi que não era tão fácil…
Isto é idêntico para todos os outros pares, GBPUSD, USDCHF, EURCHF, EURJPY e muitos outros. Cada um tem a sua cotação, podemos entrar longo ou curto, apostando na valorização da primeira moeda ou na desvalorização da primeira moeda respectivamente.
A variação da cotação vai determinar lucro ou perda. Eu falei em pips, ora, na gíra do forex, diz-se que se ganhou x pips ou se perdeu x, começando a contar desde a quarta casa decimal.
Porque é que a cotação varia?
É o simples confronto entre a oferta e a procura. Tal como quando compramos uma acção, apostamos na sua valorização, na valorização do seu património e dos seus activos móveis e imóveis, perspectivamos que em dadas condições é provável a sua valorização e como tal retiramos lucro. No Forex é a mesma coisa, compramos a moeda de um país ( e vendemos a de outro ao mesmo tempo, porque é em pares), porque achamos que as condições económicas de um país estão mais favoráveis que a de outro (isto em termos fundamentais). Por outro lado, a alteração das taxas de juro pelos bancos centrais , Reserva Federal Norte-Americana e o Banco Central Europeu, por exemplo, provocam movimentos bruscos no Forex - Imaginemos uma descida de taxas de juro na zona euro: a curto prazo enfraquece a moeda, e logo esperam-se quedas do EUR (mas isso falamos mais à frente também…). Para quem não sabe, na imagem do lado esquero temos o Trichet, Presidente do BCE. Podemos simplesmente recorrer à Análise Técnica para decidir uma compra ou venda, também.
Quais são as moedas mais transacciondas?
As mais transaccionadas são o Euro (EUR) e o Dólar (USD). O Euro tem um género de Nickname que é “Fiber” e o Dólar tem o nickname de “Buck”. Depois temos o JPY (Japão) e o GBP( Grã-Bretanha, pound) - Enquanto que o GBP tem o nickname de “Cable” o JPY não tem nickname conhecido mundiamente (eu não conheço…)
Diz-se: “O Cable está em alta”- quando esta moeda, GBP, está a valorizar face a quase todas as outras.
Serve para facilitar as coisas, pois imaginem que disséssemos: “O G-B-P está em alta” - Talvez até se perdia uma oportunidade de trade (compra)…ehehe
Vamos lá falar do “Spot Market”
O mercado de que vamos falar é o “Spot Market”, é o mercado à vista, a mim não me interessa os warrants sobre este mercado, não percebo muito bem o seu funcionamento e os warrants são algo em que são os “bancos” a mexerem e não é tão automático. Mas isso é outro assunto.
Quando podemos negociar?
A grande vantagem do Forex é que pode ser negociado 24 horas por dia. Abre ao fim-de-semana, no Domingo, às 06:00 e fecha às 22:00 de Sexta-Feira (horário GMT+1, espero não estar enganado, mas se houver diferença é sempre de uma hora, não mais que isso).
Comissões? Deixe-se disso…
Não há comissões no Forex, o que se paga ao broker (ao banco ou correctora) é o Spread, isto é, a diferença entre o preço de compra e de venda (bid/ask, os melhores brokers são aqueles que oferecem o menor spread- 1 pip. Podemos ver esse Spread na segunda imagem.
Manipulação?
Este é o mercado onde nunca vão ouvir falar de manipulação, ela é impossível, ninguém tem acesso às profundidades e negoceiam-se trilhões de dólares, é preciso negociar uns bons bilhões para se conseguir ter algumas influência nos mercados Forex.
Alanvagem….
Isto sim é importante. As variações no Forex não são tão grandescomo nas acções (isto nem sempre é verdade), ora se eu investisse 5000 euros directamente no Forex nunca iria ter algum lucro tão rapidamente. Logo, conseguiu-se tornar este mercado no mais líquido de todos, permitido uma forte alavancagem, ou seja, passamos a poder comprar 50.000 euros no par EURUSD ao passo que só necessitamos de colocar 500 euros de dinheiro próprio, é como se fosse um empréstimo que o banco faz!
Imaginemos uma alavancagem de 1:200, que significa que 50$ correspondem a 10.000$ (ou euros, dependendo da moeda), 250$ corresponderão a 50.000$ (este é o valor que normalmente negoceio, e que a maioria das pessoas negoceia, mas tenho uma alvancagem de 1:100, ou seja invisto do meu dinheiro só 500$). Não se esqueçam da diversificaçam e não se esqueçam de que o valor que investem pode ficar abaixo de 0$, se tiverem perdas. Não pensem em entrar para o mundo do Forex com 1 euro como muitas empresas anunciam por aí, nem tente com menos de 1000 a 2000$, e quando começar, faça cada 1 transacção de cada vez, nunca passando os limites e margem - à medida que o seu capital cresce, deve optar por diversificar! Não aposte nessa altura num único par.
Eu prometo explicar isto da alavancagem e diversificação num próximo post. O mercado Forex é tão complexo e fantástico que para ele um post não chega! Há os bancos que temos que seleccionar, há a necessidade de perceber porque é que isto ou aquilo acontece, há a necessidade de ter conhecimento do calendário económico, há a possibilidade de se subscreverem serviços de sinais, há a possibilidade de se trabalhar com plataformas dedicadas à Análise Técnica do forex, há a necessidade de fazer transferências via Paypal…. Há isso e muito, muito mais!
Abraço e boa semana a todos!
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Muito bom este post sobre o forex, continua com mais sobre este assunto…
Depois de concluires as explicações sobre o forex, podias fazer um tipo de exemplo (tutorial) de como apostas, etc!
Cumps
Obrigado pelo Comment João!
Apostar..apostar não aposto…Simplesmente analiso. Eu não encaro os mercados como um jogo. Mas lá mais para a frente hei-de explicar o meu método - tem falhas, claro, ja perdi e ganhei dinheiro com ele, mas no final o que interessa é tudo ficar positivo!
Abraço!
[...] primeiro post sobre o Forex, deixei muitos conceitos em aberto, pois aquele era só uma introdução. Pretendo abordar neste [...]
Já tenho mais de 60 anos. Mas sou jovem no negócio de acções e ainda criança, naquilo que chama de forex. Foi mesmo agora, aqui neste blog, que aprendi este negócio do Forex. Encontrei hoje na nete o “maquina do dinheiro.com” e achei engraçado, por cauxa do forex, porque de acções eu já pescava, inclíndo da profundidade do mercado. Antes de dar ordens, vou sempre ver a profundidade.
Mas do forex, é que eu preciso de mais uma lição. Nunca fiz desses negócios, mas estava convencido, que podia comprar moeda estrangeira e vendê-la, quando o seu valor subisse. Porém, pelo que percebi da exposição do companheiro MUHAMMAD, que embora seja de 27.Julho, só agora observei, pareceu-me que só posso apostar num determinado valor e se perder, perco imediatamente dinheiro. Mas não sei por quanto tempo vale a aposta. Gostava de saber, se posso usar a minha conta de acções, para dar ordens de compra de dólares, para depois vender quando quiser, como faço com as acções. Parece que o MUHAMMAD é entendido nestes negócios e peço-lhe que volte a este assunto, da compra e vende de divisas, a que chama forex, porque é interessante. Obrigado.
Vamos ver se nos entendemos com isto.
Nas acções, um investidor compra ao preço actual multiplicado pelo número de acções - logo se coloca 5.000 euros serão esses 5.000 que negociará no mercado, nada mais, nada menos, isto é investe TODO esse momentante.
Ora, no Forex, temos o conceito de margem, e quer queiramos quer não, as corretoras obrigam-nos a usar a margem. Ou seja, se queremos negociar 50.000 euros só podemos colocar 1/50 de 50.000 euros, o que dá 1.000 euros. No Forex, quando realizamos uma transacção de 50.000 euros o banco só mexe na nossa conta 1.000 euros, mas se nessa transacção ficarmos a perder mais que esses 1.000 euros a posição continua aberta. Só mesmo quando a conta ficar a zeros é que ela fecha.
Mas imaginemos o caso em que realiza uma transacção longa no EURUSD (quer que o euro suba e o dólar caia), vai comprar 50.000 dólares nesse par (neste caso é em dólares), o banco só mexe 1.000 dólares na sua conta ( se a margem for se 1/50), todavia, arrepende-se da transacção e já não acha que pode fazer lucro. Se no momento estiver a perder 100, 200, 500, 800…..2000…4000 dólares, etc…pode encerrar a posição, sempre que quiser. Mesmo que esteja a perder 1$.
Existem seminários no banco best que o G.F.MADEIRAS podia acompanhar, são gratuitos, mas só permitem a entrada a maiores (sou menor…que pena
Ora, nunca perde todo o dinheiro que investe, como viu, a transacção vale para todo o sempre, desde que tenha dinheiro na conta para cobrir as perdas ou desde que achar que vai continuar com ganhos.
Temo que a sua conta de acções não possa ser usada. Terá que abrir uma conta no banco best (abertura online) e aí instalar a plataforma deles. Nessa plataforma pode negociar CFD’s, FOREX, Acções, Futuros…tudo e mais alguma coisa. O mínimo para abrir conta é 2.000 euros. Pode ir ao Marquês de Pombal onde eles têm a sede e aí poderá abrir a conta directamente.
Não lhe recomendo outra correctora, pois tenho a impressão que poderá sempre preferir continuar a ter o seu depósito a prazo ou algo do género.
Terá ao seu dispor também um “Personal Financial Advisor”, que tirará todas as suas dúvidas. Não transaccione sem conhecer o que motiva as descidas e subidas no mercado Forex, sem perceber o que é mesmo na verdade. Pesquise mais, muito mais na internet. Há tanto por saber!!!!! Leia o livro do Fernando Braga Matos, se é que ainda não o fez…
http://bancobest.pt
Pode abrir conta no link acima. Escrevi ainda à momentos um novo post sobre o assunto. Espero pelo seu comentário:
http://maquinadodinheiro.com/2008/08/16/videopost-exemplo-de-transaccao-forex/
Alguma dúvida, disponha.